(2006/11/14)  

Najlepiej wirtualnie i regularnie ABC Oszczędzania 2005 cz. 9

 

Uczestnikiem funduszu moŜe zostać kaŜdy. Jednak jak to zrobić? Czy wybrać TFI, czy 
biuro maklerskie a moŜe bank?

 

Na odpowiedz składają się dwa czynniki zakres oferty i wysokość opłat. Inwestować osobiście 
czy wirtualnie? Wygodniejszy i tańszy jest oczywiście ten drugi sposób (moŜesz skorzystać z 
platformy umieszczonej w naszym serwisie). DuŜe znaczenie ma równieŜ sposób inwestowania.

 

I Artykuł główny

  

II Dlaczego warto inwestować w fundusze inwestycyjne

  

III Pytanie do eksperta

  

IV Mój Kapitał

  

V Słowniczek wyraŜeń z rynku funduszy inwestycyjnych

  

 

I Artykuł główny

 

 

Wirtualnie 
Uczestnikiem funduszu moŜe zostać kaŜdy. A moŜna to zrobić na kilka sposobów: osobiście lub wirtualnie. 
 
Osobiście moŜna otworzyć rejestr w Punkcie Obsługi Klienta biura maklerskiego bądź w oddziale banku, 
prowadzącego dystrybucje jednostek uczestnictwa interesującego nas funduszu (uwaga: nie są to wszystkie 
placówki banku!). W takim przypadku do POK−u naleŜy zabrać ze sobą dowód osobisty, trzeba równieŜ pamiętać 
numer NIP i konta bankowego, z którego mamy zamiar dokonać przelewów na zakup jednostek. Warto teŜ mieć 
przy sobie pieniądze na pierwszą wpłatę - na ogół moŜna jej dokonać po podpisaniu umowy. 
 
Wirtualnych moŜliwości jest sporo. MoŜna się zarejestrować na przykład na stronie banków internetowych 
sprzedających jednostki uczestnictwa Funduszy Inwestycyjnych oraz niektórych TFI i portali internetowych. W 
przypadku korzystania z usług banków cała procedura odbywa się na drodze elektronicznej. Podczas rejestracji na 
innych portalach nie uniknie się korespondencji - pobrany ze strony instytucji formularz naleŜy wysłać pod 
wskazany adres agenta transferowego danego towarzystwa - i czekać (kontrolując sprawę telefonicznie) - na 
przysłane pocztą upowaŜnienie do dokonywania w imieniu klienta zleconych transakcji. 
 
Czy wybrać TFI, czy biuro maklerskie a moŜe bank? Odpowiedź jest kompilacją dwóch czynników: zakresu oferty i 
opłat. Niektóre banki mają w ofercie tylko jeden fundusz jednego TFI, inne oferują kilka bądź kilkanaście funduszy 
danego TFI, a jeszcze inne oferują całą gamę produktów najróŜniejszych towarzystw funduszy inwestycyjnych. A 
ceny? Pobierane w tradycyjnych kanałach dystrybucji opłaty manipulacyjne mogą sięgać nawet 4 proc. W 
niektórych nowoczesnych kanałach nie pobiera się Ŝadnych opłat z tytułu nabycia, zbycia czy konwersji jednostek 
uczestnictwa funduszu. 
 
Regularnie 
W fundusze moŜna inwestować na dwa sposoby: kupując jednostki uczestnictwa jednorazowo za większą kwotę 
(potem ewentualnie dokupując je nieregularnie) lub przeznaczając na zakupy regularnie mniejsze kwoty. Nie ma 
jednoznacznej recepty na sposób inwestowania. Dysponując większą kwotą oczywiście najlepiej kupić jednostki za 
całą sumę. Natomiast inwestowanie systematyczne uznawane jest za bezpieczniejsze. Zmniejszamy wówczas 
niebezpieczeństwo przepłacenia: w jednym miesiącu kupujemy taniej, w innym droŜej, co daje efekt uśrednienia 
kosztów. Regularne wpłaty są równieŜ polecane przy odkładaniu pieniędzy na konkretny cel. Wreszcie, - co waŜne, 
fundusze promują klientów oszczędzających regularnie udzielając im róŜnego rodzaju upustów w opłatach. 
Stworzone są do tego Plany Systematycznego Oszczędzania (PSO). Oferta korzystna jest dla tych, którzy chcieliby 
oszczędzać i potrzebny jest im jakiś czynnik mobilizujący.  
 
PSO to forma długoterminowej inwestycji w jednostki funduszu inwestycyjnego, charakteryzująca się, zgodnie z 
nazwą, systematycznością wpłat. Natomiast wysokość składki i czas, na jaki klient przystępuje do planu zaleŜy od 
niego, - choć TFI ustalają minimalny okres oszczędzania, na ogół co najmniej 3 lata, a czasem i najniŜszą składkę 
(50 zł). Jest to zatem (poza mobilizacją do wpłaty) dobre rozwiązanie dla osób, które planują znaczne wydatki w 
perspektywie 5−10 lat (np. kupno mieszkania lub samochodu, czy teŜ wykształcenie dziecka). Towarzystwo 
inwestuje wpłacane pieniądze tak samo, jak przy zwykłej wpłacie. Jaka zatem jest róŜnica (poza terminem 
utrzymywania środków)? Ano taka, Ŝe dla TFI decydujący się na długoletnią współpracę klient jest bardzo cenny. 
Starają się zatem najpierw zachęcić go do tego typu inwestycji - a potem utrzymać go jak najdłuŜej. JuŜ na 
samym początku prowizja będzie niŜsza o 20−40 proc., a im okres oszczędzania dłuŜszy, tym większa obniŜka. W 
większości przypadków po pewnym czasie TFI całkowicie rezygnuje z opłaty manipulacyjnej. Przy stałych wpłatach 
moŜna poza tym złoŜyć stałe zlecenie w banku, co skutecznie wpłynie na utrzymanie regularności wpłat.  
 
Do wyboru są na ogół fundusze papierów dłuŜnych, zrównowaŜone i akcyjne. MoŜna wybrać jeden lub kilka. Ze 
względu na długi okres oszczędzania raczej kaŜdy z nich powinien przynieść zyski. Inwestując w PSO trzeba się 
jednak - jak przy kaŜdej innej inwestycji - zastanowić nad własną skłonnością do ryzyka i wybrać najbardziej do 
niej przystający fundusz. 
 

II Dlaczego warto inwestować w fundusze inwestycyjne

 

 

Page 1 of 2

FAQ | ABC czyli wszystko o... | Najlepiej wirtualnie i regularnie ABC Oszczędzania ...

2009-04-22

http://www.ike.edu.pl/37.244.0.0.1.0.shtml

Oszczędność kapitału 

 

Koszty ponoszone w związku z lokowaniem w fundusze inwestycyjne są o wiele niŜsze od kosztów ponoszonych w 
przypadku samodzielnego inwestowania na rynku kapitałowym. Nawet minimalne wpłaty wielu uczestników (osób, 
przedsiębiorstw, gmin, organizacji) tworzą znaczny kapitał, który korzystnie inwestowany przynosi uczestnikom 
zyski przewyŜszające efekty samodzielnych inwestycji. Ponadto inwestowanie jest sztuką, której tajniki są bardzo 
złoŜone. Ich zgłębienie wymaga wysiłku, czasu, wiedzy i specyficznego talentu. Uczestnik funduszu 
inwestycyjnego nie musi angaŜować własnych sił w praktykowanie tej niełatwej sztuki i naraŜać się na straty z 
powodu błędów popełnionych w procesie nabywania doświadczenia w obracaniu swoim kapitałem. Jego środkami 
zarządzają bowiem najwyŜszej klasy eksperci, którym warto powierzyć swoje oszczędności. 
 

III Pytanie do eksperta

 

 

Moje zarobki są niskie. Czy stać mnie na oszczędzanie w funduszach? 

 

Plany Systematycznego Oszczędzania (PSO) są właśnie takim produktem, gdzie oszczędzają ludzie średnio i mało 
zamoŜni. Poprzez odkładanie niewielkich miesięcznych kwot (rzędu 50 zł, 100 zł) uzbieramy przez kilka lat 
pokaźną sumę. Dla przykładu: przy załoŜeniu miesięcznej wpłaty 100 zł i stopie zwrotu 6% w skali roku po 5 
latach oszczędzania zgromadzimy prawie 7 000 zł natomiast po 10 latach na naszym rejestrze będziemy 
dysponowali kapitałem przekraczającym 16 000 zł. Proszę równieŜ pamiętać, Ŝe w przypadku oszczędzania w PSO 
Towarzystwa dają zniŜki i przywileje dla swoich Klientów. 
Anna Sobolewska, Z-ca Dyrektora ds. SprzedaŜy SEB TFI 
 

IV Mój Kapitał

 

 

Henryka Bochniarz, prezydent Polskiej Konfederacji Pracodawców Prywatnych Lewiatan 

 

Przede wszystkim warto oszczędzać, by czuć się bezpiecznie i zadbać o przyszłość swoją oraz swojej rodziny. 
Posiadając oszczędności moŜemy czuć się pewniej Ŝyjąc w niepewnych czasach i jednocześnie zabezpieczamy swój 
wolny kapitał. Osobiście w kwestii oszczędzania jestem dość konserwatywna. Część pieniędzy inwestuję na 
giełdzie papierów wartościowych. Jednak większość lokuję w funduszach inwestycyjnych. Wolę zdać się na 
fachowców i ich umiejętności. U nas na rynku finansowym nie funkcjonuje jeszcze wiele osób. Powszechnie panuje 
przekonanie, Ŝe fundusze inwestycyjne czy giełda są dla ludzi, którzy się na tym znają i na dodatek mają duŜy 
kapitał. Tymczasem na świecie są to bardzo powszechne i popularne formy inwestowania. Polacy zawsze woleli 
depozyty i z trudem przekonują się do innych form oszczędzania. Na szczęście świadomość funkcjonowania rynku 
kapitałowego i moŜliwości oferowanych przez nowoczesne instrumenty finansowe takie jak fundusze inwestycyjne 
systematycznie zmienia się wśród polskiego społeczeństwa. W ostatnim czasie coraz więcej osób interesuje się 
funduszami inwestycyjnymi jako alternatywną formą oszczędzania i inwestowania wolnych środków finansowych. 
 

V Słowniczek wyraŜeń z rynku funduszy inwestycyjnych

 

 

Udzielenie pełnomocnictwa - udzielone przez uczestnika prawo do dysponowania jednostkami uczestnictwa przez 
inną osobę w jego imieniu. Pełnomocnictwo udzielane jest na piśmie. Aby go udzielić uczestnik wraz z wybraną 
osobą powinien zgłosić się osobiście w Punkcie Obsługi Klienta, u dystrybutora, w siedzibie TFI lub w siedzibie 
Agenta Transferowego. 
 
Data transakcji - dzień, w którym zawarta zostaje transakcja. Rozliczenie transakcji najczęściej następuje w 
innym terminie. 
 
Data rozliczenia - dzień, w którym odbywa się rozliczenie transakcji, czyli mają miejsce związane z nią przepływy 
pienięŜne. 
 
Tabela opłat - ustalane przez fundusz zestawienie obowiązujących opłat za wykonywanie poszczególnych zleceń. 
 
Współny rachunek małŜeński - wspólny rachunek, który moŜe być otworzony dla małŜonków objętych wspólnotą 
majątkową. 

Page 2 of 2

FAQ | ABC czyli wszystko o... | Najlepiej wirtualnie i regularnie ABC Oszczędzania ...

2009-04-22

http://www.ike.edu.pl/37.244.0.0.1.0.shtml