Biznes Plan
CIASTKARNIA „SZAROTKA”

SPIS TREŚCI

• I. STRESZCZENIE

• II. OPIS INWESTYCJI

• DANE O INWESTORZE .

• Siedziba Inwestora

• Przedmiot Działalności Inwestora

• Kapitał i Lista Udziałowców

• Pozycja Finansowa Inwestora

• Sprawy Sądowe i Zobowiązania

• WYMAGANIA FORMALNO PRAWNE .

• Wymagania Formalno-Prawne

• CEL I ZAKRES INWESTYCJI .

• Cel Inwestycji

• Lokalizacja Inwestycji

• Środki Realizacji Celu

• Uzasadnienie dla Inwestycji

• Oddziaływanie na Środowisko

• Harmonogram Realizacji

• WYKONAWCY INWESTYCJI .

• Zestawienie Posiadanych Ofert

• Główni Dostawcy na Rynku

• OTOCZENIE INWESTYCJI . .

• Sytuacja Podatkowa

• Ubezpieczenia

• Polityka Gospodarcza

• III. ANALIZA MARKETINGOWA

• OPIS I ANALIZA KONKURENCJI .

• Oferta Asortymentowa na Rynku

• Wielkość Produkcji Wiodących Producentów

• Średnie Ceny Zbytu na Rynku

• Prognoza Reakcji Konkurencji na Inwestycje

• OPIS I ANALIZA RYNKU ZBYTU .

• Klienci dla Naszej Produkcji

• Czynniki Wpływające na Rozwój Rynku

• Obszar Dystrybucji

• Prognoza Popytu na Nasze Produkty

• OPIS I ANALIZA RYNKU ZAOPATRZENIA .

• Surowce i Dostawcy

• Warunki Dostaw

• Program Zaopatrzenia

• Organizacja Dostaw

• PLAN MARKETINGOWY .

• Wykaz Produkcji

• Sposoby Dystrybucji

• Strategia Reklamowa

• Strategia Cenowa

• IV. PLAN ZATRUDNIENIA

• PLAN ZATRUDNIENIA .

• V. TECHNICZNY PLAN PRACY

• TECHNICZNY PLAN PRACY .

• Sposób Zorganizowania Przedsięwzięcia

• Metody Zapewniające Sprawne Działanie

• Program Produkcji

• Zdolności Produkcyjne

• Technologia

• Maszyny i Urządzenia

• Prace Inżynieryjno Budowlane

• VI. ANALIZA SWOT

• MOCNE STRONY PROJEKTU .

• Wyroby i Usługi

• Rynki Zbytu Produkcji

• Tradycyjne receptury wypieków oraz wysoko kwalifikowana kadra produkcyjna

• Pracownicy

• Zaopatrzenie i Dystrybucja

• Finansowanie Inwestycji

• SŁABE STRONY PROJEKTU .

• Wyroby i Usługi

• Rynki Zbytu Produkcji

• Badania Marketingowe i Rozwojowe

• Pracownicy

• SZANSE PROJEKTU .

• Postęp Techniczny

• Polityka Gospodarcza

• Zmiany Socjologiczne, Polityczne, Prawne

• ZAGROŻENIA DLA PROJEKTU .

• Postęp Techniczny

• Polityka Gospodarcza

• Zmiany Socjologiczne, Polityczne, Prawne

• VII. ANALIZA FINANSOWO EKONOMICZNA

• DANE LICZBOWE PRZEDSTAWIAJĄCE PODSTAWOWE WARTOŚCI EKONOMICZNE

• Kredyt z Banku

• Próg rentowności

• Prognoza bilansu

• Rachunek wyników

• Stopa zwrotu

• VIII. W N I O S K I

I. STRESZCZENIE

Przedmiotem biznes planu jest przedsięwzięcie inwestycyjne polegające na uruchomieniu produkcji świeżych ciast oraz konfekcji ciastkarskiej. W Polsce są duże braki takich produktów i jest bardzo duże zapotrzebowanie na świeże, dobre tradycyjne ciasta oraz na różna galanterię ciastkarską o przedłużonym terminie spożycia. Bardzo ważna jest ich jakość która połączona z starymi recepturami pozwoli na zwiększenie popytu na nasze produkty. Biznes Plan potwierdził opłacalność przedsięwzięcia polegającego na rozbudowie zakładu cukierniczego istniejącego niedługo, bo od września 2000. Należy prognozować że przy wzroście konsumpcji wyrobów cukierniczych ( w tym ciastkarskich - obecnie jest on powyżej 10% rocznie) przedsięwzięcie ma pełne szansę powodzenia.

II. OPIS INWESTYCJI

1. DANE O INWESTORZE .

Siedziba Inwestora .

CIASTKARNIA „SZAROTKA” Damian i spółka

Kontakt:

• Adres : Dobra 608

• telefony : [/018/ 3330371 0605641739

• e-mail : [e-mail]

Spółka działa na terenie południowej Polski.

Przedmiot Działalności Inwestora .

• produkcja ciast, tortów, deserów

• wykonywanie zamówień na uroczystości okolicznościowe

• produkcja ciast „suchych” w tym wafli, rogalików francuskich, pierniki

Struktura Kapitałowa i Lista Udziałowców .

Lista wspólników:

• Damian Urbański - 33,3%

• Krzysztof Ledniowski - 33,3%

• Emil Urbański - 33,3%

Firma posiada rachunek w Banku Gospodarki Żywnościowej Nowy Sącz 20301576-393373-2704-11/0

Pozycja Finansowa Inwestora .

Firma jest bardzo młoda trudno więc ocenić jej sytuację finansową, wynik finansowy spółki na koniec roku wyniósł 30 tyś złotych, co przy założeniu że działalność rozpoczęto we wrześniu 2000 oraz że jest to firma bardzo mała jest to całkiem przyzwoity wynik

Dynamika zysku za okres nie może być obliczona ponieważ nie ma odnośnika w czasie.

Sprawy Sądowe i Zobowiązania .

. Spółki - współinwestorzy, nie prowadzą żadnych spraw sądowych tak w kraju jak i zagranicą, które mogłyby mieć ujemny wpływ na ich sytuację finansową. Zobowiązanie długoterminowe obu firm z tytułu zaciągniętych kredytów inwestycyjnych są spłacane zgodnie z umowami z bankami kredytodawcami.

2. WYMAGANIA FORMALNO PRAWNE .

Wymagania Formalno-Prawne .

Ciastkarnia będzie rozbudowana tuż przy już istniejącym budynku obecnej działalności. Firma wystąpiła o wydanie pozwolenia na rozbudowę zakładu cukierniczego w Gminie Dobra. Na podstawie opracowanego projektu architektonicznego i technologicznego Urząd Gminy wydał decyzje zezwalającą na rozbudowę ciastkarni.

Wymagania dotyczące ochrony środowiska:

• został opracowany projekt technologiczny, który określa m.in. zapotrzebowanie na wodę, skład i ilość ścieków itd.

• została podpisana umowa o odprowadzenie ścieków do Oczyszczalni Miejskiej Limanowa.

3. CEL I ZAKRES INWESTYCJI .

Cel Inwestycji .

Szarotka zamierza wejść na rynek z produktami pochodzącymi z wytwórni. Wytwórnia będzie oferowała szeroki asortyment ciast zgodnie z życzeniami klienta tak od strony formy jak i rozwiązań kolorystycznych

Lokalizacja Inwestycji .

Wytwórnia będzie zlokalizowana na terenie Gminy Dobra. Wytwórnia jest usytuowana przy drodze państwowej Bielsko Biała - Krosno.

Środki Realizacji Celu .

• budowa ciastkarni w oparciu o technologię czołowego producenta europejskiego, zgodnie z wymogami sanitarnymi UE.

• zorganizowanie własnej grupy wykonawczej, która będzie oferowała kompleksową usługę tj zamówienie, wypiek, obsługa różnych uroczystości .

Uzasadnienie dla Inwestycji .

• niezaspokojony popyt na wyroby ciastkarskie, szczególnie na terenie Polski południowo-wschodniej,

• znikoma konkurencja na terenie Polski południowej, .

• Ciastkarnia jest dobrze przygotowana do poszerzenia produkcji ma niewykorzystywane moce produkcyjne w postaci kapitału ludzkiego, rozbudowa pozwoli na obniżenie kosztów jednostkowych, dzięki czemu produkcja będzie bardziej konkurencyjna cenowo.

Oddziaływanie na Środowisko .

Inwestycja posiada bardzo minimalne ujemne oddziaływanie na środowisko i nie powinna w przyszłości stworzyć problemów z powyższego tytułu.

Harmonogram Realizacji .

Harmonogram realizacji zadania przedstawia się w sposób następujący:

• opracowanie i uzgodnienie dokumentacji technologicznej - II kwartał,

• dostawa urządzeń - III kwartał,

• roboty montażowe, uruchomienie wytwórni, próbna produkcja - IV kwartał,

4. WYKONAWCY INWESTYCJI .

Zestawienie Posiadanych Ofert .

Inwestor posiada następujące ofert na dostawę kompletnej wytwórni do produkcji ciast:

• Łaspol,

• Coopernainzen,

• Cakeservice

Po rozpatrzeniu ofert tak od strony technicznej jak i cenowej oraz warunków dostawy i płatności wybrano ofertę Łaspol.

Główni Dostawcy na Rynku .

Potentatami na rynku dostawy urządzeń do produkcji wyrobów ciastkarskich są firmy niemieckie Undewize, Zaldich, oraz Polskie nowo powstałe Leszczyński, oraz na licencji duńskiej firma Standerpol.

5. OTOCZENIE INWESTYCJI .

Sytuacja Podatkowa .

Obecna sytuacja podatkowa jest taka: firma jest spółką osób fizycznych rozlicza się więc według skali podatkowej 19, 30, 40%. Firma może skorzystać z ulg inwestycyjnych

Ubezpieczenia .

Polityka w zakresie ofert ubezpieczeń w Polsce odbiega znacznie od standardów europejskich. W Polsce mamy do czynienia z monopolem firm państwowych. Firmy prywatne dopiero powstają, ale ich siła finansowa jest nieznaczna. Nie widzimy w obecnym stanie rynku ubezpieczeniowego w Polsce dokonania ubezpieczenia inwestycji z tytułu możliwości utracenia zakładanych zysków np. w wyniku nagłej dekoniunktury na rynku cukierniczym pod wpływem jakiś negatywnych impulsów.

Polityka Gospodarcza .

Obecnie polityka gospodarcza państwa podobno ma być skierowana na możliwość powstawania małych i średnich firm,, co jest szansą zaistnienia dla nas na dobre. Tani kredyt, niskie koszty pracy pozwolą na rozwinięcie działalności jeszcze w większej skali.

III. ANALIZA MARKETINGOWA

1. OPIS I ANALIZA KONKURENCJI .

Oferta Asortymentowa na Rynku .

Na rynku polskim jest oferowana szeroka gama wyrobów cukierniczych, o różnych kształtach, nazwach, kolorach. W zależności od technologii wytwarzania ceny kształtują się od 20zł/kg do nawet 100 zł/kg, jeżeli technologia produkcji wymaga tradycyjnych, ręcznych prac.

Główne konkurencyjne wytwórnie ciastkarskie są zlokalizowane w okolicach:

• Fafik Nowy Sącz

• Zakład ciastkarski - Mszana Dolna

Wielkość Produkcji Wiodących Producentów .

Wielkość produkcji czołowych ciastkarzy na terenie Limanowszczyzny i okolic /mierzona przychodami ze sprzedaży/:

• Fafik - 2.600.000 zł

• Mszana Dolna - 1.200.000 zł

Średnie Ceny Zbytu na Rynku .

• Fafik ceny od 10 do 110 zł/kg,

• Mszana Dolna ceny 10 do 80 zł/kg

Prognoza Reakcji Konkurencji na Inwestycje .

Obecnie w rejonie Limanowej a dokładnie w Tymbarku Gmina Spółdzielnia otwiera ciastkarnię, ale będzie produkowała inny typ wyrobów.

2. OPIS I ANALIZA RYNKU ZBYTU .

Klienci dla Naszej Produkcji .

• Sklepy spożywcze,

• Hipermarkety, markety

• Restauracje,

• Osoby organizujące imprezy masowe, okolicznościowe,

• Drobni klienci

Czynniki Wpływające na Rozwój Rynku .

• coraz większa dbałość o estetykę i trwałość jakość produktu,

• coraz większy udział zagranicznych podmiotów (torty mrożone austriackiej firmy Coopernaizeundwize - ostra kampania telewizyjna)

Obszar Dystrybucji .

Obszarem dystrybucji jest region Limanowej i Mszanie Dolnej. Jednak ponad przeciętne zapotrzebowanie jest w Krakowie, Nowym Sączu. Ta sytuacje w najbliższym czasie będzie trzeba wykorzystać jak najlepiej dla naszej firmy.

Prognoza Popytu na Nasze Produkty .

Oszacowanie popytu na wyroby ciastkarskie jest bardzo trudne ze względu na duży zakres czynników, na które będzie miała wpływ ogólna koniunktura gospodarcza w regionie małopolskim oraz pora roku. Do głównych czynników będą należały:

3. OPIS I ANALIZA RYNKU ZAOPATRZENIA .

Surowce i Dostawcy .

• mąka, dodatki do ciast, w tym aromaty, barwniki, jaja

• Wyroby mleczarskie z Spółdzielni z Limanowej

Warunki Dostaw .

Dostawy artykułów zapewnią nam umowy z hurtownikami

Program Zaopatrzenia .

W przypadku nawet największego zapotrzebowania na produkty nasze mamy gwarantowane dostawcy surowców do produkcji ciastkarskiej. Mamy podpisaną umowę z Mleczarnią w Limanowej o trwałej i jakościowo dobrej dostawie półproduktów do naszej ciastkarni.

Organizacja Dostaw .

Dostawy będą zorganizowane w oparciu o posiadaną własną bazę transportową.

4. PLAN MARKETINGOWY .

Wykaz Produkcji .

Wytwórnia będzie realizowała produkcję w następującym asortymencie:

• torty

• ciasta

• konfekcja ciastkarska

Sposoby Dystrybucji .

Wyroby ciastkarskie będą sprzedawane przez sieć z hurtowników oraz przez większe markety i hipermarket REAL. Rozmowy z tymi przedsiębiorstwami są już finalizowane. Będą one odbierały w granicach 30 -50 % produkcji rocznej. Dla ciast będziemy prowadzić sprzedaż od godz. 5 do 20 od poniedziałku do soboty. Przed uruchomieniu produkcji planujemy złożenie również oferty dla wszystkich większych sklepów spożywczych w okolicy Szczególnie zamierzamy skoncentrować się na terenie większych miast.

Strategia Reklamowa .

Zamierzamy w pierwszym okresie przeznaczyć kwotę 10.000 zł na reklamę poprzez prasę będzie ona skierowana do konsumentów W pierwszym okresie produkcji tj. do 5 m-c będą ukazywały się systematycznie ogłoszenia w prasie regionalnej: Wieści gminne, Gazeta Limanowska, dodatek regionalny Gazety Krakowskiej. Zamierzamy przeznaczać na promocję i reklamę 10 % zysku ze sprzedaży wyrobów pochodzących z ciastkarni. Obecnie zlecono opracowanie specjalnych materiałów reklamowych, które będą charakteryzowały się wysokim poziomem poligraficznym i merytorycznym. Materiały te będą rozsyłane do sklepów terenie małopolski oraz będą w nie zaopatrzeni pracownicy Marketingu, którzy są odpowiedzialni za sprzedaż.

Strategia Cenowa .

W pierwszym okresie produkcji zamierzamy prowadzić sprzedaż produktów na poziomie Koszty + 5 % zysku. W dalszym okresie, po uzyskaniu odpowiedniej pozycji na rynku i obniżaniu stopniowym kosztów stałych zamierzamy utrzymywać produkcję na poziomie cenowym równym z konkurencją. Docelowo zamierzamy doprowadzić zysk ze sprzedaży do poziomu 30 % (netto). Dla stałych klientów zamierzamy wprowadzić specjalne preferencje cenowe, które będą polegały na obniżaniu cen w zależności od wielkości zamówienia i systematyczności zamówień. Obecnie Zespół Marketingu opracowuje stosowny regulamin. Dla odbiorców indywidualnych ( przy zakupie powyżej 3 tyś) zamierzamy prowadzić specjalne konkursy z nagrodami. Obecnie Zespół Marketingu opracowuje stosowny regulamin.

IV. PLAN ZATRUDNIENIA

1. PLAN ZATRUDNIENIA .

Powstająca ciastkarnia nie będzie wydzielonym Zakładem na własnym rozrachunku ekonomiczno-finansowym,

Zatrudnienie:

• docelowo 15 osób łącznie z administracją,

• szkoleniem zostanie objęta cała załoga produkcyjna - 7 osób (szkolenie 14 dniowe w Boblingen koło Frankfurtu i 21 dniowe szkolenie w zakładzie w Wieluniu).

Schemat Organizacyjny .

• Dyrektor,

• Główny Księgowy,

• Zespół Marketingu,

• Wydział Produkcji.

Dostępność Kadr .

Spółka posiada wykwalifikowaną kadrę zarządzającą, która z powodzeniem realizuje . nałożone zadania.

V. TECHNICZNY PLAN PRACY

1. TECHNICZNY PLAN PRACY .

Sposób Zorganizowania Przedsięwzięcia .

• przygotowanie pomieszczeń Hali do montażu linii technologicznej,

• opracowanie i uzgodnienie projektu technicznego,

• przeprowadzenie rozmów z dostawcami maszyn technologicznych i wybór najlepszej oferty

• podpisanie umowy,

• zorganizowanie dostawy i montaż linii technologicznej,

• zorganizowanie grupy produkcyjnej i przeprowadzenie szkoleń,

• opracowanie planu marketingowego i planów pochodnych,

• podpisanie umów na dostawę wyrobów ciastkarskich,

• rozpoczęcie kampanii reklamowej,

• uruchomienie produkcji w fazie rozruchu (rozruch 21 dni),

• uruchomienie Zakładu.

Metody Zapewniające Sprawne Działanie .

Odpowiedzialnym za promocję i dystrybucję produkcji będzie Zespół Marketingu. Zespół Marketingu będzie wykorzystywał w swojej pracy wszystkie dostępne nam metody i sposoby skutecznego działania na rynku cukierniczym. W pierwszej kolejności będziemy wykorzystywali nasze przewagi komparatywne w stosunku do konkurencji. Podstawową sprawą jest jasny i przejrzysty system kalkulacji kosztów i cen każdego produktu.

Dzięki umiejętnemu zaplanowaniu budżetu marketingowego, przygotowaniu i przeprowadzeniu odpowiednich działań i ich pełnej kontroli zdecydowanie polepszymy efekty sprzedaży. Budżet marketingowy oparty jest na zasadzie, że za tą działalność płaci klient - nie firma. Ten sprawdzona przez wiele firm zasada powinna przynieść odpowiednie korzyści w postaci skutecznej pracy marketerów i odpowiedniego wzrostu produkcji sprzedaży.

Plan marketingowy oparty jest o rzetelne wyniki badań rynku, konkretne zdefiniowanie grup docelowych, jasne zaprojektowanie programów marketingowych dla tych grup i pełną kontrolę. Nasz plan to nie tylko działania promocyjne, postrzegane najczęściej jako “marketing”, ale również wszystko to, co dotyczy marketing-mix - polityki dystrybucji, planowania cen, rozwoju produktu i komunikacji marketingowej.

Zamierzamy wprowadzić ofertę kompleksowej usługi polegającej na ofercie produktu, jego wykonania i dostawy - tzw. relacyjny marketing. którzy - Dużo łatwiej jest porozumieć się w zasadniczych kwestiach marketingu relacyjnego, wiedząc czym jest świadczenie usług. Relacja usługowa jest relacją wzorcową - modelową, ponieważ archetypem relacji: usługodawca - usługobiorca jest inna relacja, o wiele bardziej podstawowa Ja - Ty. Dzięki wykonywanej usłudze relacje handlowe mogą przekształcić się w dialog, relacja zaś przybrać postać prawie symetryczną, a to oznacza, że usługodawca zależy [tak samo] od usługobiorcy i vice versa.

Program Produkcji .

W projekcji przyjęliśmy taką sama ilość produkcji w poszczególnych latach. Jest to wariant ostrożny. W praktyce powinniśmy zwiększać produkcję z roku na rok.

VI. ANALIZA SWOT

1. MOCNE STRONY PROJEKTU .

Produkty i usługi

• wysoka jakość wyrobów mogąca konkurować z najlepszymi wyrobami importowanymi,

• świadczenie dodatkowych usług przy produkcyjnych

• możliwość wejścia na cały rynek małopolski przez zwiększenie wolumenu produkcji

Rynki Zbytu Produkcji .

• konkurencyjność cenowa wobec innych producentów,

• przewidywany wzrost popytu na wyroby cukiernicze,

• mała konkurencja na rynku lokalnym,

• decyzja o zakupie nie jest związana z marką konkretnego producenta,

Badania Marketingowe i Rozwojowe .

• spółka posiada wyspecjalizowane służby w zakresie marketingu, które już potwierdziły swoją przydatność,

• stosowanie nowoczesnych metod w marketingu,

• bardzo dobre kontakty osobiste kierownictwa firmy na rynku lokalnym.

Pracownicy .

• wyszkolona i oddana dla firmy załoga kierownicza i wykonawcza,

• brak "złych" nawyków.

Kwalifikacje Kadry Menedżerskiej .

• posiada doświadczenie w prowadzeniu podobnych przedsięwzięć,

• zespół posiada wiedzę tak w zakresie biznesu jak i w branży cukierniczej.

Zaopatrzenie i Dystrybucja .

• bardzo dobre rozpoznanie źródeł zaopatrzenia,

• dostępność podstawowych surowców,

• możliwość zorganizowania sprawnej sieci dystrybucyjnej w oparciu o własną bazę

• korzystne ze względów transportowych położenie zakładu.

2. SŁABE STRONY PROJEKTU .

Produkty i usługi

Produkcja cukiernicza wymaga ostrego reżimu sanitarnego. Trzeba za wszelką cenę dążyć do jak najlepszej jakości produktów pod względem wizualnym ale i sanitarnym ciast

Rynki Zbytu Produkcji .

• Szarlotka jest przedsiębiorstwem nieznanym na rynku producentów ciast co spowoduje konieczność nawiązania i znalezienia pewnych sposobów i kanałów dystrybucji swoich wyrobów oraz nawiązania pewnych więzi kooperacyjnych,

• firma musi udowodnić swoim dostawcom, że jest wiarygodnym i pewnym partnerem,

• konieczność walki o dominację na rynku.

Badania Marketingowe i Rozwojowe .

• brak własnego zaplecza badawczo-rozwojowego,

• brak dokładnego rozeznania zasad działalności wszystkich obecnych na rynku firm.

Pracownicy .

• brak doświadczenia w pracy z maszynami do produkcji cukierniczej,

• konieczność zatrudnienia pracownika odpowiedzialnego za proces automatyki i mała podaż na rynku odpowiednich fachowców.

3. SZANSE PROJEKTU .

Postęp Techniczny .

• maszyny i urządzenia o światowym poziomie technologicznym,

• automatyzacja cięższych procesów technologicznych,

• automatyzacja prac przygotowania produkcji i prac biurowych.

Polityka Gospodarcza .

• możliwość konkurowania z innymi firmami,

• wprowadzenie ulg inwestycyjnych dla rentownych przedsięwzięć.

Zmiany Socjologiczne, Polityczne, Prawne .

• przejmowanie nawyków dobrej i rzetelnej pracy z zachodniej Europy,

• większa dbałość o estetykę otoczenia,

• stworzenie nowych miejsc pracy.

4. ZAGROŻENIA DLA PROJEKTU .

Postęp Techniczny .

• szybki rozwój technologiczny,

• możliwość powstania produktów substytucyjnych w przyszłości,

• konieczność konkurowania z substytutami tradycyjnymi .

Polityka Gospodarcza .

• wysoka inflacja i wysokie koszty kredytu,

• niestabilność przepisów podatkowych,

• bark ochrony krajowych producentów przed importowanymi materiałami.

Zmiany Socjologiczne, Polityczne, Prawne .

• nieustabilizowana sytuacja socjalno-bytowa pracowników,

• rozwój zjawiska korupcji w gospodarce,

• prawo polskie dające zbyt duże uprawnienia urzędnikom w Polsce,

• upolitycznienie zmian gospodarczych w Polsce.

VII. ANALIZA FINANSOWO EKONOMICZNA

1. DANE PODSTAWOWE DLA ANALIZY

• data opracowania - 15.02.2001

• waluta rozliczeniowa - PLN

• pierwszy rok planu - 2001

• jednostka projekcji - Rok

• jednostek budowy - 1

2. TABLICE Z DANYMI I ANALIZAMI

Kredyt z Banku Rozwoju - 20 %
Pozycja - Rok	2000	2001	2002	2003	2004	2005
CIĄGNIENIE TRANSZ	0	200	0	0	0	0
SALDO * BUDOWA *	0	200	240	216	163,2	99,84
RATY SPŁATY	0	0	60	80	80	99,84
BILANS KOŃCOWY	0	240	216	163,2	99,84	0

.

.

Dane zawarte w tabelach w tyś zł /dla uproszczenia przyjmujemy że odsetki są naliczane raz w roku na początek okresu/

Próg Rentowności
Pozycja - Rok	2000	2001	2002	2003	2004	2005
PRZYCHODY ZE SPRZEDAZY	300	750	890	995	1150	1280
KOSZTY OGŁÓEM	257	679	804	895	1014	1116
- KOSZTY STAŁE	36	198	240	280	340	390
- KOSZTY ZMIENNE	221	481	564	615	674	726
- NPKZ %	86,00	70,84	70,15	68,72	66,47	65,05
PRÓG RENTOWNOŚCI	1,17	1,10	1,11	1,11	1,13	1,15
DOCHÓD BRUTTO	43	71	86	100	136	164
PODATEK	13	21	26	30	41	49
ZYSK NETTO	30	50	60	70	95	115

Dane zawarte w tabelach w tyś zł, podatek n poziomie 30%

Dane zawarte w tabelach w tyś zł

Prognoza Bilansu
Pozycja - Rok	2000	2001	2002	2003	2004	2005
+ INWESTYCJE	120	284	270	140	100	80
* ŚRODKI TRWAŁE	90	130	190	290	340	375
*NALEŻNOŚCI	30	40	80	110	120	120
*ŚRODKI PIENIĘŻNE	25	26	28	30	35	38
* A K T Y W A OGÓŁEM	265	480	568	570	595	613
* KAPITAŁ WŁASNY	190	220	330	350	395	445
*ZADŁUŻENIE KRÓTKOTERMINOWE	45	10	28	50	55	53
* ZADŁUŻENIE DŁUGOTERMINOWE *	0	200	150	100	50	0
* ZYSK NETTO	30	50	60	70	95	115
* P A S Y W A OGÓŁEM	265	480	568	570	595	613

[dodatkowe wyjaśnienia dla potrzeb analizy: w roku 2000 nakłady inwestycyjne własne (wniesione do firmy) wynosiły 120 tyś zł były to budynki które poddano gruntowej modernizacji do końca roku 2000, za własne fundusze zakupiono środki trwałe (piece gazowe, mieszarki do ciast) na łączną kwotę 90 tyś zł. W roku 2001 do nakładów inwestycyjnych sfinansowanych przez kredyt należy dodać samochód Ford transit wniesiony przez wspólnika Emila Urbańskiego o wartości rynkowej 65 tyś zł, oraz sprzęt komputerowy o wartości 20 tyś zł wniesiony przez Krzysztofa Ledniowskiego drugiego wspólnika]

Dane zawarte w tabelach w tyś zł

Rachunek Wyników
Pozycja - Rok	2000	2001	2002	2003	2004	2005
SPRZEDAŻ	300	750	890	995	1150	1280
KOSZTY OPERACYJNE	291	732	856	931	1081	1187
KOSZTY FINANSOWE	0	5	15	35	35	55
AMORTYZACJA	9	13	19	29	34	38
ZYSK BRUTTO	43	71	86	100	136	164
PODATEK	13	21	26	30	41	49
ZYSK NETTO	30	50	60	70	95	115

Stopa zwrotu, w  wyrażona w procentach relacja rocznej nadwyżki netto (po opodatkowaniu), uzyskiwanej z określonego przedsięwzięcia, do wartości poniesionego nominalnego nakładu inwestycyjnego. Stopa zwrotu informuje o tym, jaka część wyłożonego kapitału zwróci się inwestorowi w ciągu roku w postaci dochodu. Jest jedną z najprostszych, statycznych metod porównywania opłacalności różnych przedsięwzięć inwestycyjnych lub różnych wariantów tego samego przedsięwzięcia.

Stopa zwrotu inwestycji (dane liczbowe w tyś zł)
Pozycja - Rok	2000	2001	2002	2003	2004	2005
Inwestycje	120	284	270	140	100	80
Zysk netto	30	50	60	70	95	115
Stopa zwrotu inwestycji %	25	18	22	50	95	144

Jeżeli miałbym krótko to interpretować, należałoby zwrócić szczególną uwagę na lata pierwsze działalności, stopa zwrotu jest bardzo niska, nadwyżka netto w krytycznym roku sięga tylko 18% inwestycji. Jeżeli utrzymywało się to przez dłuższy czas i to bez konkretnych przyczyn, można by powiedzieć tylko o jednym: „o fiasku naszej inwestycji”. Natomiast w naszym konkretnym przypadku jest to sytuacja normalna firma rozpoczęła działalność z końcem roku 2000, potrzeba ogromnych inwestycji aby sprostać wymogom sanitarnym i rynkowym. Tak że firma musi w pierwszych latach inwestować i to kosztem zysku. Firma wcale nie działa w korzystnym rynku, bardzo są wysokie koszty finansowe (głownie chodzi o odsetki bankowe), także fiskalizm państwa nie jest bez znaczenia. 30% podatku to stanowczo za dużo, to też zmniejsza naszą stopę zysku (średnio w % 11, 7, 10, 21, 41, 63 punktów procentowych). Firma dopiero po 4 latach działalności zacznie odzyskiwać zainwestowane pieniądze, by w 5 roku doprowadzić do stopy zwrotu całkiem dobrej (stopa zwrotu 144 %).

W pierwszych latach nakłady inwestycyjne były bardzo duże ( w nakładach inwestycyjnych ujęto wkłady prywatne co jest bardzo ważne gdyż przedstawia prawdziwą stopę zwrotu inwestycji) , ale pozwoli to w przyszłości na osiągnięcie korzyści znacznie przewyższające nakłady inwestycyjne

VIII. Wnioski

Efektywność i rentowność projektu są zadawalające. Cały projekt należy ocenić pozytywnie. Istotne zagrożenie dla projektu stanowią :inflacja oraz niekorzystne zmiany w polityce fiskalnej państwa.

---