CYKL ROZWOJU PROJEKTU INWESTYCYJNEGO

Fazy rozwoju projektu inwestycyjnegoFaza 1 - Naciski otoczeniaFaza 2 - Definiowanie przedsięwzięcia i opracowanie założeń projektowychFaza przedinwestycyjnaFaza 3 - Ocena projektuFaza 4 - Akceptacja projektuFaza 5 - Realizacja projektuFaza inwestycyjnaFaza 6 - Kontrola przedsięwzięciaFaza operacyjna

ELEMENTY FAZY PRZEDINWESTYCYJNEJ

studium możliwości - identyfikacja możliwości inwestycyjnych

studium przedrealizacyjne (prefeasibility) - analiza wariantów i ich wstępna selekcja oraz wstępne określenie projektu

ostateczna wersja projektu (feasibility) - analiza techniczno-ekonomiczna wybranej koncepcji

raport oceniający - podjęcie decyzji inwestycyjnej lub wstrzymanie się od inwestowania w dany projekt

Studium możliwości

1) cel: określenie możliwości inwestycyjnych lub propozycji projektów, biorąc pod uwagę:

• zasoby naturalne

• przyszły popyt

• sektory rozwijające się pomyślnie w innych krajach

• klimat inwestycyjny

• ograniczenia ekonomiczne

• działalność państwa

• nowa technika

• pozycja na rynku

• nowa wiedza

• zmiany społeczne

• udoskonalenia wzoru wyrobu

2) zdolność reagowania przedsiębiorstwa zależy od:

• posiadania systemów wczesnego ostrzegania

• postawy kierownictwa wobec zmian

• gotowości podejmowania ryzyka i wykorzystania okazji

• wielkości organizacji i jej struktury (wewnętrzna siła bezwładności)

• oporów społecznych i biurokratycznych

3) ogólne studia możliwości:

 opracowywane są przez agencje i instytucje państwowe dla pozyskania inwestora i kapitałów poprzez określenie możliwości inwestowania w danym kraju

 rodzaje studiów: regionalne, branżowe, zasobowe (poświęcone wykorzystaniu zasobów)

4) specjalistyczne studia możliwości:

 są na ogół kontynuacją studiów ogólnych możliwości inwestowania i precyzują grupy czy rodzaje produktów lub usług, które powinny być rozwijane w danym kraju

 są formą transformacji pomysłu w ogólny projekt inwestycyjny

 powinny stwarzać przesłanki merytoryczne do podjęcia decyzji przez inwestora o przejściu do następnego etapu przygotowania projektu

5) podstawowe kategorie przedsięwzięć (z wyjątkiem przedsięwzięć proekologicznych wszystkie powinny przynosić korzyści ekonomiczne w długim okresie):

• programy oszczędnościowe

• prace badawczo-rozwojowe, wdrożenia nowych wyrobów lub usług

• modernizacje sprzętu i budynków

• zwiększenie zdolności produkcyjnej lub usługowej

• kampanie marketingowe

• programy doskonalenia organizacji i szkolenia pracowników

• programy ochrony środowiska oraz poprawy warunków zdrowotnych
  i bezpieczeństwa pracy

Studium przedrealizacyjne

cele:

 ocena pomysłu inwestycyjnego na podstawie informacji zebranej na etapie przedrealizacyjnym jako podstawa do podjęcia decyzji inwestycyjnej o przyjęciu lub odrzuceniu pomysłu projektu

 ustalenie czy koncepcja projektu uzasadnia przeprowadzenie szczegółowej analizy w formie ostatecznej wersji projektu

 ocena potrzeby przeprowadzenia studiów pomocniczych

struktura studium:

 powinna być analogiczna do ostatecznej wersji projektu, aczkolwiek zasadniczo różni się stopniem szczegółowości informacji i danych

 układ analityczny studium obejmuje zatem sprawdzenie alternatywnych rozwiązań w zakresie

 chłonności rynku i zdolności produkcyjnych obiektu

 nakładów materiałowych

 lokalizacji

 strony technicznej projektu

 kosztów ogólnych

 kadr i personelu

 realizacji projektu

 analizy ekonomiczno-finansowej

studia pomocnicze - w projektach inwestycyjnych o dużej skali oddziaływania społeczno -gospodarczego, studium przedrealizacyjne wspomagane jest studiami pomocniczymi (funkcjonalnymi - support study), które mogą dotyczyć:

 analizy rynku produktów

 analizy materiałów i nakładów

 testów laboratoryjnych i testów produkcji próbnej

 analizy lokalizacji

 analizy doboru sprzętu

Ostateczna wersja projektu

jest koncepcją rozwiązania problemu, określonego w założeniach projektowych, i powinna zawierać:

 określenie wpływów do uzyskania z przedsięwzięcia (wpływy ze sprzedaży wyrobów i usług, wpływy z opłat licencyjnych, uwolnienie kapitału dzięki sprzedaży istniejącego majątku trwałego, obniżenie kosztów obecnych operacji, dotacje rządowe i kontrakty specjalne)

 oszacowanie niezbędnych nakładów kapitałowych (tendencja niedoszacowania nakładów w przedsięwzięciach długookresowych)

 ustalenie przewidywanych zmian w kosztach operacyjnych (np. zmniejszenie kosztów socjalnych, lepsze wykorzystanie materiałów)

 określenie zmian w zasobach ludzkich (np. zwiększone potrzeby ilościowe, nowe kwalifikacje)

 ocena problemów o charakterze organizacyjnym (np. nowa struktura organizacyjna, podział zadań)

 ustalenie optymalnego okresu realizacji przedsięwzięcia

 ustalenie źródeł i sposobów finansowania

stanowi podstawę techniczną, ekonomiczną i rynkową decyzji inwestycyjnej, uwzględniającej ryzyko realizacji danego przedsięwzięcia inwestycyjnego oraz alternatywne rozwiązania w zakresie parametrów techniczno-ekonomicznych projektu

jest podstawą dla raportu oceniającego

Ocena projektu

1) cele oceny projektu:

• stwierdzenie, czy projekt spełnia kryteria dotyczące stopy zwrotu z przedsięwzięcia przy akceptowanym poziomie ryzyka

• upewnienie się, że szacunki analiz są rzetelne i dają realistyczny pogląd na dane przedsięwzięcie

• ocena zgodności projektu z przyszłą strategią rozwoju przedsiębiorstwa oraz wpływu przedsięwzięcia na tę strategię

• uzyskanie akceptacji dla realizacji projektu (przedłożenie projektu, czyli założeń wraz z oceną kierownictwu przedsiębiorstwa) - akceptacja lub odrzucenie projektu wymaga uzasadnienia ze strony decydentów; odrzucenie wymaga określenia, czy projekt ma być zaniechany, czy należy go poprawić

2) rodzaje oceny:

 ilościowa: stopa zwrotu, metody dyskontowe, analiza ryzyka (analiza wrażliwości, scenariusze)

 jakościowa: pozycja wyrobu na rynku, bezpieczeństwo zatrudnienia pracowników, spełnienie ustawowych wymagań dotyczących zdrowia i bezpieczeństwa pracy, wizerunek przedsiębiorstwa na rynku, poziom kompetencji pracowników, procesy podejmowania decyzji kierowniczych

REALIZACJA PROJEKTU I KONTROLA PRZEDSIĘWZIĘCIA

1) kryteria oceny sprawności działań wdrożeniowych:

• minimalizacja łącznego kosztu przedsięwzięcia

• minimalizacja kosztu przy danym okresie realizacji

• zapewnienie równomiernego obciążenia deficytowych zasobów

• minimalizacja czasu realizacji przy danym koszcie

• maksymalizacja zasobów stojących do dyspozycji

2) kontrola przedsięwzięcia polega na badaniu:

 stopnia realizacji zakładanych celów pod względem efektywności rozwiązania problemów

 poprawności przyjętych założeń projektowych

 kompleksowości oceny projektu

 sprawności wdrożenia projektowanego przedsięwzięcia, analizując:

 planowanie i programowanie zasobów

 procedury przetargowe

 wykorzystanie robocizny, materiałów i sprzętu

 skuteczność instrumentów kontroli finansowej

 sprawozdanie z przebiegu prac i systemy komunikacji

 opóźnienia i czas stracony

 strukturę organizacyjną i politykę kadrową

Praca pochodzi z serwisu www.e-sciagi.pl

---